2024年3月27日,来自香港的英矽智能 InSilico Medicine Cayman TopCo (以下简称“英矽智能”)向港交所递交招股书,拟香港主板IPO上市。这是继其于2023年6月27日递表失效后的再一次申请。

英矽智能,于2023年11月10日获中国证监会境外发行上市备案通知书(国合函〔2023〕1680号),拟发行不超过7089.05万股境外上市普通股。


英矽智能招股书链接:
https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2024/106323/documents/sehk24032702891_c.pdf


主要业务

英矽智能,于2014年成立于美国,2019年成立香港总部,作为全球领先的AI生物科技公司,业务模式包括管线药物开发、药物发现服务及软件解决方案服务。

管线药物开发

其中包括研发、收到公司内部开发的管线候选药物的上市授权后的商业化,以及将公司对相关知识产权保留独家拥有权的若干管线候选药物对外授权。有关内部开发的候选药物,公司拟从该等候选药物于上市后商业化产生收入,截至2024年3月19日,英矽智能没有已商业化产品,因此并无自此产生任何收入。有关对外授权予第三方的候选药物,公司收取包括预付款、里程碑付款、特许权使用费等形式的许可费。

截至2024年3月19日,英矽智能拥有涵盖纤维化、肿瘤学、免疫学及其他治疗领域的15款候选药物管线,其中六种已取得进行临床试验的IND批准。英矽智能的核心产品ISM001-055是一种小分子候选药物,主要通过抑制TRAF2和NCK相互作用蛋白激酶(TNIK,一种新发现的抗纤维化靶点)来治疗纤维化相关适应症。

药物发现服务

英矽智能利用Pharma.AI发现与疾病相关的靶点,识别并进一步研发公司与第三方合作而因此并不拥有相关知识产权独家所有权的具前景的候选药物。公司就包括药物发现服务收取服务费,有关费用以预付款项、里程碑付款、特许权使用费及或然付款的形式收取。于2022年及2023年,英矽智能分别向42名及51名客户提供药物发现服务,包括与复星、赛诺菲等合作。

软件解决方案服务及Pharma.AI平台

英矽智能授权客户使用Pharma.AI平台的三个组成部分(即Biology42、Chemistry42、Medicine42)。公司与客户订立订阅协议,并就Pharma.AI的访问权限收取预付订阅费。自2021年起,为根据客户需求量身定制,公司亦开始授予在客户场所安装的Chemistry42软件的使用权,并收取订阅费。Pharma.AI平旨在整合药物发现及开发过程,以识别新药靶点、针对新品种及已知靶点设计替代分子并优化临床开发。


股东架构
招股书显示,英矽智能在上市前的股东架构中,
Alex Zhavoronkov博士,持股10.32%;
Mesolite Gem Investments Ltd,持股9.71%;
雇员及顾问,持股4.48%;(任峰博士,Aleksandr Aliper博士,Nirav Jhaveri先生,Michelle Chen博士,王君女士)

药明康德(02359.HK),通过WuXi PharmaTech Healthcare Fund持股6.45%;

淡马锡,通过Palace Investments Pte, Ltd.持股6.07%;

启明创投,通过QVPVI、QVPVII、QMDVI、SIF VII分别持股5.61%、2.00%、0.15%、0.02%;

LAV,通过LAV Biosciences Fund V、LAV Fund VI、LAV Fund VI Opportunities分别持股2.25%、1.02%、1.02%;

Dmitrii Caminschi,通过DKV、DKAIT,分别持股1.87%、0.01%;

Deep Knowledge Ventures,持股0.69%;

BOLD Capital,通过Bold Capital II、Bold Capital Select分别持股3.18%、0.67%;

Sinovation,通过Sinovation Fund IV、SV China分别持股2.35%、0.51%;

Eight Roads,通过ERVC Healthcare IV、ERVC Technology IV 、Eight Roads Japan II分别持股1.89%、1.89%、0.68%;

B Capital Group,通过B Capital (China) I、B Capital China III分别持股2.48%、1.69%;

Deerfield,通过Deerfield Partners、Deerfield Private Design Fund V分别持股0.96%、0.96%;

未来资产,通过Mirae Asset New Economy、Mirae Innovation Fund I、Mirae Asset Sage Fund I、Mirae Asset Growth 6分别持股1.19%、0.34%、0.25%、0.17%;

高瓴,通过MSPR III、GSUM VI,分别持股1.52%、1.02%;

Aramco Ventures,持股3.10%

SMALLCAP ,持股2.94%

CPE Global,通过CYX Technology持股2.54%

OrbiMed ,持股2.54%

复星医药(02196.HK,600196.SH),持股2.54%

Tubus,持股1.74%

Longevity Fund I,持股1.45%

MS Sublime,持股1.02%

红杉资本,通过Sequoia Capital China Growth ,持股0.85%

统一企业(1216.TW),拥有69.37%权益的President,持股0.85%

清池资本LBC Sunshine,持股0.85%

齐鲁制药,通过Anchor持股0.85%

Dream Team Ventures,持股0.85%

Synaro,持股0.62%

BHR Investment Fund X ,持股0.62%

中国生物制药(01177.HK),持股0.62%

F-Prime Capital Fund VI,持股0.58%

锐智资本,持股0.42%

Formic Ventures,持股0.34%

Michael Antonov Charitable Foundation ,持股0.29%

百度(09888.HK)通过百度风投,持股0.29%

Ted M Routt,持股0.13%

Palingenetic, LLC,持股0.11%

Bruce Chou, RP,持股0.10%

威尔逊‧桑西尼‧古奇‧罗沙迪律师事务所,通过WS Investment (21A)、WS Investment (22A)分别持股0.08%、0.02%;

BMH Capital,持股0.06%

Bridget Jane Holmewood,持股0.06%

Richard RedmondAileen Redmond,持股0.06%

RyanChow Super Fund,持股0.04%

STBS Consultants,持股0.03%

Biomedical Research and Longevity Society,持股0.02%




董事会

英矽智能董事会由7名董事组成,包括2名执行董事(Aleksandrs Zavoronkovs
博士、任峰博士),2名非执行董事(方敏先生、陈侃博士),3名独立非执行董事(王劲松博士、Denitsa Milanova博士、Roman Kyrychynskyi先生)。

除执行董事外,高管包括总裁Aleksandr Aliper博士,首席业务官Michelle Chen博士,首席医疗官Sujata Rao博士,财务主管、副总裁戴鹏先生,总法律顾问兼董事会秘书王君女士。

公司业绩
招股书显示,在过去的2022年和2023年两个财政年度英矽智能的营业收入别3014.7万、5118.0万美元,相应的研发开支为7817.5万、9734.1万美元,相应的净亏损分别为2.22亿、2.12亿美元,相应的经调整净亏损分别为7080.4万、6736.1万美元。


中介团队

英矽智能是次IPO的中介团队主要有:摩根士丹利、中金公司为其联席保荐人;德勤为其审计师;竞天公诚、达维为其公司中国律师、公司香港及美国律师;通商、科律为其券商中国律师、券商香港及美国律师;弗若斯特沙利文为其行业顾问。


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